银行房贷不能再为楼市添“虚火”

　　楼市观察

　　楼市销量、价格“双涨”的真正原因，在于资金的逐利性；在银行资产配置荒和社会资金脱实向虚推动下，资本通过银行信贷渠道注入楼市。

　　据媒体报道，国家统计局19日公布数据显示，8月份70个大中城市新房和二手房价格环比上涨的城市分别有64个和57个，分别比上月增加13个和6个。进入9月，作为全国风向标的京沪深房地产市场，房价再创历史新高，与2014年末相比，深圳、北京和上海二手房价涨幅分别为66%、48%和39%。

　　时下，中国经济领域再现“奇景”，一、二线城市楼市进入火爆场面，如二线城市杭州在出台“限外令”的9月18日当天，新房和二手房的成交量创历史新高，大批上海、温州等外地房客涌入杭州买房，房价扶摇直上；此外，各地“地王”频出，截至8月底全国共诞生150多宗“地王”。为抑制楼市疯购及价格飞涨，一、二线热点城市纷纷重拾限购政策，试图给楼市降温。但单靠行政限购，效果又如何呢？

　　事实上，楼市销量、价格“双涨”的真正原因，在于资金的逐利性。在银行资产配置荒和社会资金脱实向虚的推动下，资本通过银行信贷注入楼市。今年全国银行上半年投放在房地产开发和个人购房按揭贷款就高达2.3万亿元；且今年7、8两个月房贷增长极不正常，7月全国银行信贷仅增长4636亿元，而住户部门中长期贷款就增加了4773亿元；8月全国银行信贷增长9487亿元，个人按揭房贷占比就高达71.2%。

　　由此看出，一、二线城市楼市价格飞涨，其实并非购房需求推动，而是由银行房贷催生出的楼市“虚火”。且此轮楼市上涨，与众筹买房、理财资金及首付贷等金融杠杆进入楼市也存在一定关系。

　　所谓楼市虚火，是指在当前中国经济体质虚弱、资金脱实向虚下表现出的虚性亢奋，且这种楼市癫狂很大程度上是由投机冲动诱发的非理性现象。它会促使银行“乐不思蜀”地继续加大房贷规模，推动房地产业进入更“癫狂”状态，使楼市价格调控陷入怪圈。而银行信贷风险，会使银行将来成为真正的“地产老板”，为房贷超常增长埋单。

　　为防止由楼市泡沫破裂产生的风险，中央高层已密切关注，督促职能部门出台对首付贷的封杀政策，紧接着要求各房价上涨幅度较快城市出台限购限贷政策。对此，银行部门不可掉以轻心，不能再当楼市虚火的幕后推手。

　　首先，银行自身应有危机意识。房贷增长到一定阶段，只会吊高信贷和民众贷款胃口，如遇经济持续下行，房价暴跌，银行房贷就会有“打水漂”之虞。靠房贷推动贷款增长最终是不牢固的。对此，银行应主动配合调控政策，用限房贷来促进楼市价格合理增长。

　　其次，监管部门应引导房贷合理增长。及时对商业银行开展调查摸底，在澄清底数基础上，根据经济发展速度和金融风险防范要求，制订合理房贷增长计划及考核措施；加大监督力度，严防银行通过其他贷款科目发放房贷绕过监管，履行房贷监管职能，防止房贷“野蛮生长”。

　　再次，政府应尊重银行房贷政策选择，为银行跳出房贷陷阱创造条件。各级政府应减少对银行房贷的干预，让其按照自己信贷思路和要求，决定房贷信贷投放；尤其消除倒逼银行无限增加房贷的不良行为，让银行按市场运作机制合理确定房贷增长规模，使其运行在合理区间。

　　□莫开伟（中国地方金融研究院研究员）